| 题名 | 用模拟矩估计方法检验习惯形成模型; Testing Habit-Formation Using Simulated Moment Method |
| 作者 | 刘鹏 |
| 答辩日期 | 2013 ; 2013 |
| 导师 | 任宇 |
| 关键词 | 习惯形成 模拟矩估计 Habit-Formation Simulated Moment Method |
| 英文摘要 | CampbellandCochrane(1999)构建的习惯形成模型已经被很多经济学和金融学者认同。传统的基于消费的资本资产定价模型中设定的效用函数形式是幂函数，他们在效用函数中加入了外部习惯的部分。尽管这一习惯形成模型取得了很多关注和认可，这种效用函数的形式能否被数据支持还是一个悬而未决的问题。已有的研究都是基于检验习惯形成模型的一阶条件，也就是欧拉方程的。因为欧拉方程包含不可观测的变量，并且是非线性的，已有的文章都不得不在检验之前对习惯强加很多严格也不合理的假设。这些假设使得这些检验实际上是在检验习惯形成模型的一些特例，而不是一般意义上的模型。 我们扩展了CampbellandCochr...; The habit-formation model constructed by Campbell and Cochrane (1999) has been widely accepted and employed in economic and financial fields. The model changes the classical power utility to a form where utility is generated not from amount of consumption but the amount of it over an externally and historically determined habit level. Despite its glorious success, whether this specification is sup...; 学位：经济学硕士; 院系专业：王亚南经济研究院_数量经济学; 学号：27720101152672 |
| 语种 | zh_CN |
| 出处 | http://210.34.4.13:8080/lunwen/detail.asp?serial=40693 |
| 内容类型 | 学位论文 |
| 源URL | [http://dspace.xmu.edu.cn/handle/2288/78914]  |
| 专题 | 王亚南院－学位论文 |
| 推荐引用方式 GB/T 7714 | 刘鹏. 用模拟矩估计方法检验习惯形成模型, Testing Habit-Formation Using Simulated Moment Method[D]. 2013, 2013. |
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